В пятницу, 25 сентября, акции Akamai Technologies подскочили более чем на 23% на премаркете после объявления о многолетнем облачном контракте с разработчиком искусственного интеллекта Anthropic. Соглашение объёмом $11,6 млрд рассчитано на семь лет и предусматривает предоставление CPU-мощностей распределённой ИИ-инфраструктуры Akamai Cloud, а также программного обеспечения.
Стороны могут расширить договор ещё на $9 млрд, что увеличит потенциальный объём до примерно $20 млрд. Anthropic получит варранты на покупку до 5% акций Akamai с ценой исполнения $111,33 — вблизи цены закрытия четверга. Около 2% варрантов перейдут сразу, остальные 3% зависят от дополнительных закупок на $9 млрд в течение семи лет.
Финансовые последствия сделки будут неравномерными. Akamai не ожидает выручки по контракту в 2026 году; в 2027 году она может составить $150–300 млн, а затем выйти на уровень около $1,7 млрд в год. Для поддержки проекта компания планирует капитальные затраты порядка $5,5 млрд, включая $1,7 млрд уже в этом году. Финансовый директор Эдвард Макгоуэн не исключил привлечения дополнительного финансирования, указав на $4,6 млрд денежных средств и $1 млрд доступных кредитных линий.
Аналитики Guggenheim повысили целевую цену Akamai со $190 до $225 (рейтинг «покупать»), Evercore ISI подтвердил рейтинг Outperform с целью $175, UBS повысил цель со $143 до $148 (нейтрально), TD Cowen — со $140 до $149 (держать). Morgan Stanley оценивает операционную маржу сделки примерно в 30% и считает использование CPU вместо GPU преимуществом из-за меньшего энергопотребления. KeyBanc отметил, что ИИ-инференс-бизнес Akamai ускорился «немыслимыми» темпами: с 2–5 МВт обязательств в октябре 2025 года до 95–105 МВт.
На этом фоне дорожали и другие чипмейкеры. AMD прибавила около 2,5% и впервые в своей истории преодолела отметку рыночной капитализации в $1 трлн на этой неделе. Intel выросла почти на 2%, Marvell Technology — более чем на 2%, Nvidia — менее чем на 1%.
Энергетический сектор двигался в противоположную сторону: Marathon Petroleum, Phillips 66, ConocoPhillips, Exxon Mobil и Chevron потеряли более 1% на фоне снижения Brent на 1,6% до $98,55 за баррель. Инвесторы также следили за обсуждением возможного возобновления судоходства через Ормузский пролив.
Среди других заметных движений People Inc. выросла более чем на 8% после сообщения WSJ о возможном предложении MGM Resorts о покупке. Select Water Solutions прибавила около 6% на новости о покупке Pilot Water Solutions за $700 млн. Fathom Holdings и Neighborhood Intelligence подорожали после договорённости о новой структуре сделки с участием цифровых активов, связанных с tZERO Group. Scholastic упала на 12% из-за более слабой квартальной отчётности, Zscaler потеряла 4% после объявления о смене директора по доходам. Доходности облигаций отступили от 19-летних максимумов, фьючерсы на индексы указывали на рост в начале торгов.
