Standard Chartered расширяет партнёрство с платформой 24X и запускает prime brokerage для биткоина (BTC) и Ethereum (ETH). Как сообщила 24X во вторник, 10 ноября, банк будет выступать кредитным контрагентом по институциональным сделкам с этими активами. В существующем партнёрстве уже покрыты валютные NDF, спот, поставочные и беспоставочные свопы, а также металлы.
Ключевое отличие от обычного листинга — структура сделки. 24X заявляет, что стала первой торговой платформой, которая предлагает криптовалюты и валютный рынок со Standard Chartered в роли центрального контрагента. Институциональный клиент, торгующий биткоином через эту площадку, принимает кредитный риск на банк, а не на конкретного маркет-мейкера. 24X отвечает только за исполнение: конфигурацию ликвидности, матчинг и straight-through processing.
При этом в ETHNews уточняют, что термин «центральный контрагент» в релизе не означает регулируемый клиринговый центр: компании не раскрывали взаимный дефолтный фонд или сопоставимые клиринговые механизмы защиты. Речь идёт о коммерческой роли банка как кредитного посредника.
Первые сделки состоялись раньше объявления. Первая спотовая сделка с биткоином была расчётно проведена 1 сентября, поставщиком ликвидности выступила Cumberland DRW. Вторая прошла в октябре с Wintermute. Таким образом, до расширения мандата банк около десяти недель тестировал инфраструктуру с двумя разными поставщиками ликвидности.
Standard Chartered ускоряет построение цифрового бизнеса. С 20 августа банк запустил с HSBC токенизированный депозитный реестр на базе Swift, а через четыре дня стал первым банком-дистрибьютором гонконгского HKDAP. 3 сентября открыл торговлю биткоином для институциональных клиентов в ОАЭ, 15 сентября взял LMAX в качестве первого люксембургского клиента по хранению криптоактивов. В октябре последовали планы по кастодиальному бизнесу в Сингапуре, хранение RLUSD на XRP Ledger и расширение сервиса в ОАЭ на Ethereum 14 октября.
Платформа 24X работает в двух регуляторных периметрах. 24X Bermuda Limited регулируется Bermuda Monetary Authority, зарегистрирована как introducing broker в CFTC и входит в National Futures Association. Родственная 24X National Exchange является американской национальной биржей ценных бумаг. SEC одобрила график 23/5 в ноябре 2024 года, биржа открылась 15 октября 2025 года с сессией 4:00–20:00 по восточному времени, а полная ночная сессия ожидалась во второй половине 2026 года.
Объявление не содержит даты запуска, объёмов, числа клиентов и тарифов. Для банка сохраняется вопрос регуляторного капитала. По базельским правилам для криптоактивов отдельные позиции группы 2b могут получать риск-вес 1250%. Например, экспозиция в $10 млн при таком режиме даёт $125 млн активов, взвешенных по риску, до применения нормативов достаточности капитала. Standard Chartered не раскрыл, как именно новая услуга отражается на балансе и капитале.
Для институциональных клиентов потенциальная выгода — портфельный маржинальный зачёт. В иллюстративном примере ETHNews портфель с валовой экспозицией $100 млн, распределённой между четырьмя поставщиками ликвидности, при 10% обеспечения у каждого требует $10 млн залога. Prime brokerage с юридически действующим неттингом мог бы снизить требование до $6 млн, высвободив $4 млн, или 40%. Это гипотетический расчёт, а не обещанная экономия: фактические требования зависят от направленности позиций, допустимого обеспечения и риск-методологии банка. Одновременно растёт концентрация на одном контрагенте.
Standard Chartered развивает несколько площадок. В июле банк и LMAX Group объявили о завершённых live-сделках с BTC и ETH, где банк обеспечивал кредитное посредничество и расчёты через свою кастодиальную инфраструктуру в Дубае. Среди конкурентов — FalconX, Hidden Road и модель Copper ClearLoop с внебиржевыми расчётами. Банковский prime brokerage консолидирует кредитные отношения, а внебиржевые расчёты снижают активы на торговых площадках, но ни одна схема не устраняет все риски контрагента и расчётов.
Гендиректор 24X Дмитрий Галинов отметил, что институциональный интерес к цифровым активам «быстро растёт», а инфраструктура платформы обеспечивает «глубокую ликвидность и строгий надзор», которых ожидают глобальные финансовые организации. Пока значимость расширения Standard Chartered носит структурный характер: это попытка встроить Bitcoin и Ethereum в привычные банковские кредитные отношения. Коммерческая привлекательность станет измеримой, когда появятся данные о маржинальных расписаниях, ставках финансирования и фактическом использовании баланса.
