В понедельник фондовые фьючерсы в США умеренно росли, а инвесторы возвращались в акции, связанные с искусственным интеллектом. Главными бенефициарами стали производители микросхем памяти и компании из сектора высокопроизводительных вычислений.
Акции Micron Technology подскочили более чем на 5,9% в ходе торгов после того, как министр торговли США Говард Латник заявил The Wall Street Journal, что администрация не хочет, чтобы американские компании, включая Apple, закупали чипы памяти у китайских производителей. По словам Латника, «неправильно, когда великие американские компании используют китайскую память». Поводом стали сообщения о предварительных переговорах Apple с ChangXin Memory Technologies (CXMT) о возможных поставках компонентов для устройств, продаваемых в Китае. По данным Counterpoint Research, во втором квартале CXMT занимала около 7% мирового рынка DRAM по выручке. Американские правила требуют от компаний получать лицензию, прежде чем делиться с CXMT информацией о продукции.
Рост распространился на весь сектор памяти: SK Hynix прибавила 5,6%, SanDisk — 8,9%, Western Digital и Seagate также укрепились. Среди других производителей чипов росли AMD, Intel, Marvell, Corning, Coherent и Lumentum. Бумаги Micron за последние 12 месяцев выросли более чем на 730%, хотя и остаются ниже летнего максимума выше $1200.
Дополнительным катализатором для Micron стал обновлённый прогноз Bank of America: банк подтвердил рекомендацию Buy и целевую цену $1550, что предполагает рост примерно на 59%. Аналитики ожидают, что к 2030 финансовому году прибыль на акцию Micron достигнет $200–250, тогда как текущий консенсус-прогноз рынка находится на уровне $160–170. В BofA считают, что рынок памяти входит в «структурно более сильную фазу», а не в очередной краткосрочный цикл подъёма.
Гендиректор SanDisk Дэвид Гекелер отметил переход компании к многолетним соглашениям с клиентами, что увеличивает горизонт прогнозирования спроса примерно с трёх месяцев до более чем четырёх лет. От 50% до двух третей поставок уже покрыты такими контрактами. Главный коммерческий директор Micron Сумит Садана заявил, что сигналы спроса усилились после последней отчётности, и ожидает «очень жёстких условий» в отрасли как минимум до 2027 года. По его словам, клиенты всё чаще называют DRAM главным ограничением, опережая электроэнергию, недвижимость, мощности дата-центров и логические пластины.
HIVE Digital Technologies выросла примерно на 8% после того, как её дочерняя структура BUZZ HPC подписала пятилетний контракт на облачные GPU-услуги стоимостью около $350 млн. Соглашение покрывает 2016 ускорителей Nvidia Blackwell Ultra и должно начать действовать в четвёртом квартале 2026 года на площадке Bell AI Fabric в Британской Колумбии. Сделка добавит около $70 млн годовой выручки, а общая годовая выручка BUZZ HPC достигнет примерно $180 млн. После полного развёртывания HIVE ожидает ежедневную выручку от HPC и ИИ на уровне около $500 тыс.
Alibaba подорожала примерно на 1% после соглашения о продаже игрового подразделения не менее чем за $1,5 млрд — китайский гигант перенаправляет капитал в развитие искусственного интеллекта. Diana Shipping подскочила до 10% после отзыва предложения о покупке Genco Shipping: стороны не смогли согласовать условия почти за год переговоров. Diana остаётся крупнейшим акционером Genco и продолжит следить за ситуацией. Genco потеряла 3,6%. L3Harris опустилась на 2% после немедленной замены председателя совета директоров и CEO Кристофера Кубасика из-за нарушения кодекса корпоративной этики; компания подтвердила годовой прогноз.
Программное обеспечение двигалось в противоположную сторону: Oracle снизилась на 1,3%, ServiceNow — на 1,4%, Trade Desk — на 2,3%, Workday — на 2,8%. Etsy прибавила около 2% после начала покрытия Goldman Sachs с нейтральным рейтингом и целевой ценой $89.
Для криптовалютного рынка новость носит скорее нейтральный характер: прямого влияния на цифровые активы нет, однако позитивная динамика HIVE Digital может поддержать настроения в сегменте майнинговых компаний.
