Торговые компании DRW и Marex завершили первый внебиржевой (OTC) своп на блокчейн-платформе Canton Network, сообщается 13 октября. Сделка типа total return swap была проведена через платформу Derivnex и привязана к индексу iBoxx USD Liquid Investment Grade Index от S&P Dow Jones Indices. Участники называют её первым OTC-свопом на Canton и первым внебиржевым деривативом, использующим полностью токенизированный индекс в распределённом реестре.
По условиям контракта стороны получают экономическую экспозицию на индекс корпоративных облигаций инвестиционного уровня, не приобретая сами бумаги. Базовые облигации не токенизировались и не передавались: на блокчейн была переведена информация об индексе и производном инструменте. Данные предоставила Kaiko, токенизировавшая бенчмарк с учётом прав доступа и распространявшая подписанные официальные значения для текущей оценки позиции.
Смарт-контракт на Canton фиксирует условия сделки и создаёт общий реестр для управления жизненным циклом контракта. Участники использовали стандарты Common Domain Model Международной ассоциации свопов и деривативов (ISDA), чтобы сократить ручную сверку данных. Основатель и CEO DRW Дон Уилсон отметил: «Внебиржевые деривативы без клиринга — огромный рынок с индивидуальными и громоздкими процессами. Заключив эту сделку на Derivnex в Canton, Marex и DRW могут работать с одной неизменяемой записью».
В то же время денежные расчёты и управление обеспечением в рамках нового свопа пока не проводились в сети. В Derivnex планируют интегрировать цифровые деньги и залоговое обеспечение на следующем этапе. Ранее, в июне, DRW, Marex и HIFI провели на Canton ончейн-сделку репо с казначейскими облигациями США и цифровыми деньгами с одновременным завершением расчётов: HIFI предоставила денежную часть, DRW — бумаги, Marex выступил прайм-брокером.
Связь с Ripple носит технический характер. Обновление Ripple Custody 1.43 от 5 октября добавило поддержку Canton Network. Банки и институциональные клиенты могут хранить и перемещать токены Canton Coin (CC) и активы стандарта CIP-56 через программное обеспечение Ripple, используя модель «bring your own validator»; ключи остаются у клиентов. При этом Canton не входит в экосистему Ripple и не использует XRP, реестр XRPL или стейблкоин RLUSD в расчётах.
Для рынка цифровых активов сделка подчёркивает интерес традиционных финансовых институтов к токенизации и общей инфраструктуре учёта. Однако коммерческие параметры свопа — номинальный объём, срок, ставка финансирования и требования к обеспечению — стороны не раскрыли. Критики из децентрализованного сообщества также обращают внимание, что Canton остаётся закрытой межбанковской сетью, а не публичным блокчейном.
