Robinhood Markets (HOOD) 8 сентября оказался в центре двух заметных новостей: компания впервые получила официальную роль андеррайтера IPO, а также объявила о расширении партнёрства с криптобиржей Crypto.com в сегменте прогнозных рынков.
Первый андеррайтинг Robinhood связан с IPO производителя умных колец Oura. Компания подала проспект 3 сентября и планирует листинг на Nasdaq под тикером OURA, рассчитывая на оценку выше $16 млрд против примерно $11 млрд в ходе последнего раунда в октябре 2025 года. Ведущими букраннерами выступают Goldman Sachs, Morgan Stanley, JPMorgan, Allen & Co. и Jefferies, а Robinhood значится 18-м в списке синдиката. Формально комиссия Robinhood будет небольшой, однако статус андеррайтера даёт брокеру право голоса при распределении аллокаций среди розничных клиентов. Гендиректор Влад Тенев ещё в июне говорил, что компания намерена изменить правила игры в этом сегменте.
Финансовые показатели Oura выглядят уверенно: выручка за 12 месяцев по 30 июня составила около $1,4 млрд, увеличившись на 74% год к году, а чистая прибыль достигла $60,77 млн против $1,57 млн годом ранее. У компании 5 млн платящих подписчиков, конверсия покупателей колец в подписчиков превышает 94%, а 12-месячная удерживаемость — 85%. Robinhood уже имеет косвенную связь с Oura: закрытый фонд Robinhood Ventures Fund I держит Oura с долей 3,64%, а бывший финансовый директор Robinhood Джейсон Уорник входит в совет директоров Oura.
Параллельно Robinhood заключил многолетнее соглашение с Crypto.com о добавлении на платформу событийных контрактов «да/нет» от OG — выделенного подразделения прогнозных рынков. Robinhood получит миноритарные доли в Crypto.com и OG; финансовые условия не раскрываются. По данным CEO Crypto.com Криса Маршалека, OG выросла примерно в 20 раз с начала года. В июле Citadel Securities приобрела доли в обеих структурах, оценив Crypto.com в $15 млрд, а OG — в $5 млрд. На премаркете акции HOOD поднялись примерно на 3,4%, до $126,40.
Вице-президент Robinhood Джей Би Маккензи отметил, что сделка позволит улучшить ценообразование и расширить линейку контрактов, а момент выбран удачно: стартует футбольный сезон и приближаются промежуточные выборы. Маршалек добавил, что стороны обсуждают бессрочные фьючерсы, привязанные к акциям, хотя их запуск потребует одобрения регуляторов. Crypto.com также готовится к IPO и рассматривает приобретения для ускорения роста.
Для крипторынка партнёрство традиционного брокера с криптобиржей и развитие прогнозных рынков выглядит позитивным сигналом: оно расширяет каналы доступа розничных инвесторов к криптоактивам и производным инструментам, хотя прямой эффект для крупнейших токенов остаётся ограниченным.
