Акции производителей систем хранения данных SanDisk (SNDK) и Western Digital (WDC) продолжают уверенное восхождение на фоне взрывного спроса со стороны ИИ-инфраструктуры. Бумаги SanDisk, взлетевшие почти на 4885% с момента повторного листинга на Nasdaq в феврале 2025 года, теперь имеют самую высокую целевую цену на Уолл-стрит: Bernstein повысил таргет до $3000 1 июля 2026 года. Буквально накануне Bank of America и Citigroup подняли свои ориентиры до $2500. Параллельно Western Digital получил апгрейды от BofA (до $732) и Cantor Fitzgerald (сразу до $900 с сохранением рейтинга «выше рынка»).
Основной драйвер — структурный дисбаланс спроса и предложения на NAND-флеш и жёсткие диски для дата-центров. Гендиректор SanDisk Дэвид Гекелер ещё в мае заявил, что рынок останется «недонасыщенным в течение длительного времени». В последнем отчётном квартале компания нарастила выручку на 97% последовательно до $5,95 млрд, а прибыль на акцию подскочила на 247% до $23,41. Портфель заказов по недавним контрактам достиг $42 млрд, что обеспечивает высокую загрузку на годы вперёд. Ожидается, что 13 августа 2026 года SanDisk отчитается о EPS в $33,38 против $0,29 годом ранее.
Western Digital также демонстрирует рекордные показатели: квартальная выручка выросла на 45,5% до $3,34 млрд, EPS составила $2,72 при консенсусе $2,39. Компания подняла квартальный дивиденд с $0,12 до $0,15 на акцию. Институциональные инвесторы контролируют 92,51% WDC; только Norges Bank открыл новую позицию стоимостью около $788,7 млн. Ключевые аналитики прогнозируют сохранение дефицита флеш-памяти как минимум до 2030 года, что продолжит поддерживать высокие цены и рентабельность производителей.
