Компания HIVE Digital Technologies объявила о частном размещении бескупонных обменных старших облигаций на сумму $75 млн со сроком погашения в 2031 году. Средства будут направлены на финансирование стратегического перехода от майнинга биткоинов к инфраструктуре искусственного интеллекта и высокопроизводительным вычислениям, а также на подготовку к переносу листинга на основную площадку Фондовой биржи Торонто (TSX).
Эмитентом выступит полностью контролируемая дочерняя структура HIVE Bermuda 2026 Ltd.. Условия размещения предусматривают 13-дневную опцию для дополнительного привлечения до $15 млн. Согласно заявлению компании, чистые поступления будут использованы на «общие корпоративные цели и капитальные инвестиции, включая приобретение графических процессоров (GPU) и расширение дата-центров».
Облигации являются обменными: при наступлении определённых условий инвесторы смогут конвертировать их в денежные средства, обыкновенные акции HIVE или их комбинацию. Для защиты акционеров от размытия капитала компания планирует за счёт собственных средств провести операции с «ограниченными опционами» (capped call transactions), которые ограничат эффективную цену конвертации.
Параллельно HIVE получила условное одобрение на перенос листинга своих акций с TSX Venture Exchange на основную площадку TSX. Ожидается, что переход состоится около 30 апреля, при условии выполнения требований по распределению акций до 30 июня 2026 года. В среду акции HIVE закрылись на уровне $2.47 на Nasdaq при объёме торгов около $42 млн.
Финансирование следует за рекордными квартальными результатами: в третьем финансовом квартале, завершившемся 31 декабря 2025 года, выручка компании составила $93.1 млн, что на 219% больше, чем годом ранее, и на 7% выше предыдущего квартала. При этом чистый убыток достиг $91.3 млн, что объясняется ускоренной амортизацией, связанной с расширением в Парагвае, и неденежными переоценочными корректировками.
Компания активно переориентирует свой бизнес. В марте было объявлено о постепенном сокращении майнинга на базе ASIC-чипов на объекте в Бодене (Швеция) и преобразовании его в дата-центр уровня Tier-III для GPU-кластеров. В Парагвае уже запущен первый GPU-кластер в Асунсьоне, который через платформу BUZZ AI Cloud обрабатывает задачи по обучению больших языковых моделей.
